之前专门写过一个这样的帖子：
今天给迁移过来。
根据这个公告，从2020年3月1日到8月30日，金融机构应与存量浮动利率贷款客户就定价基准转换条款进行协商，将原合同约定的利率定价方式转换为以LPR为定价基准加点形成（加点可为负值），加点数值在合同剩余期限内固定不变；也可转换为固定利率。定价基准只能转换一次，转换之后不能再次转换。
先回答几个问题
1、存量浮动利率贷款定价基准转换的原则是什么？
一是借款人可与银行协商确定将定价基准转换为LPR，或转换为固定利率，借款人只有一次选择权，转换之后不能再次转换。已处于最后一个重定价周期的存量浮动利率贷款可不转换。二是转换工作自2020年3月1日开始，原则上应于2020年8月31日前完成。三是转换后的贷款利率水平由双方协商确定，其中，为贯彻落实房地产市场调控要求，存量商业性个人住房贷款在转换时点的利率水平应保持不变。
2、存量商业性个人住房贷款定价基准如何从贷款基准利率转换为LPR？
自公告发布之日起，银行应尽快制定存量商业性个人住房贷款定价基准转换工作计划，包括系统配套、人员培训等，同时通过多种渠道（包括官网和网点公告、短信、邮件、手机银行和电话通知等）告知客户，在双方协商一致的前提下，尽可能以简便易行的方式变更原合同条款。定价基准转换为LPR的，LPR的期限品种依据原合同的借款期限确定，确定后在合同剩余期限内不再调整；加点数值为原合同最近的执行利率与2019年12月LPR的差值（可为负值），在合同剩余期限内固定不变；转换时点利率水平保持不变；借贷双方可重新约定重定价周期和重定价日，重定价周期最短为一年。
同一笔商业性个人住房贷款，在2020年3-8月之间任意时点转换，均根据2019年12月LPR和原执行的利率水平确定加点数值，加点数值不受转换时点的影响，银行和客户可合理分散办理。目前，大多数存量商业性个人住房贷款的重定价周期为1年且重定价日为每年1月1日。以此为例，若某笔商业性个人住房贷款原合同期限20年,剩余期限为8年，原合同约定的利率为5年期以上贷款基准利率上浮10%，现执行利率为4.9%×（1+10%）=5.39%。2019年12月发布的5年期以上LPR为4.8%。如果借贷双方确定在2020年3月30日转换定价基准，且重定价周期仍为1年，重定价日仍为每年1月1日，那么加点幅度应为0.59个百分点（5.39%-4.8%=0.59%）。2020年3月30日至12月31日，执行的利率水平仍是5.39%（4.8%+0.59%）。在此后的第一个重定价日，即2021年1月1日，按照重新约定的重定价规则，执行的利率将调整为2020年12月发布的5年期以上LPR+0.59%，此后每年以此类推。
3、除商业性个人住房贷款的其他存量贷款定价基准如何转换？
除商业性个人住房贷款的其他存量浮动利率贷款，包括但不限于企业贷款、个人消费贷款等，可由借贷双方按市场化原则协商确定具体转换条款，包括参考LPR的期限品种、加点数值、重定价周期、重定价日等，或转为固定利率。
由于LPR自推出以来，已经合计下调了四次，下调幅度达到了26个BP，其中五年期LPR下调了3次。所以，很多人都在考虑是不是选择浮动利率比较合算。
跟自己的钱挂钩，大家都很关心。最主要的还是房贷
很多朋友紧张的不得了，生怕亏了。
首先，这个差别没有大多数人想的那么大。
shibor官网LPR利率
算一笔账先，上个月的LPR是4.75%，国家5年期以上贷款利率4.9%。
贷款150万，等额本息还款方式，按照基准利率贷款一个月是还款是7960，按照LPR这个月报价是7824元。按上个月LRP报价还款是7869元。
如果选择LPR利率，就是每个月国家会发布一个LPR利率，按照最近一次LPR利率进行贷款还款，按照固定利率。参考上面第二个问题的答案。
说明白这个计算方式和影响范围，大家肯定明白了这次变更到底是什么？
接下来就是核心问题了，LPR长期是不是会降低？
这地方说一下利率的本质问题。
最早阐述利率的叫欧文·费雪（Irving Fisher ）在1930年的《利息理论》。提出人们更喜欢今天确定的消费，而不喜欢明天不确定的消费。人的这种非常自然的倾向就叫“不耐”，称之为impatience。利息就是为延迟消费的一种补偿，所以未来不确定性越高，利率就越高。
下图是美元十年期国债收益预览，从80年代开始，利息越来越低。主要两个原因，第一，世界在冷战后，不确定性减弱。第二，资本积累越来越多，体量越来越大，社会经济体量相对增速减缓。
美元十年期国债收益率概览
整体大趋势lpr肯定下降趋势。所以我更倾向于选择LPR利率。
有些朋友问我，通胀这么严重，利率肯定要上升。
实际上通胀跟利率没有关系。提高利率是国家抑制通胀的办法。通过提高利率来抑制通货膨胀。
还有一个误区，就是认为固定利率是不变的，其实不是，我们固定利率5年没变并不能说明固定利率不变，问题2已经回答了，大多数存量商业性个人住房贷款的重定价周期为1年且重定价日为每年1月1日。也就是说固定利率也是会改变的，如果有通胀严重，国家要抑制通胀，固定利率也是可以调整的，只不过最快频率是每年一次。而LPR是每月一次。即使发生大的变动，LPR大幅增加，固定利率也会变动的。只是频率不一样。考虑通胀因素就不是考虑选择的因素。
综上，简单的说，大概率LPR是下降趋势，只是比固定利率趋势更明显，更敏感。我更倾向于LRP。
不过，差别真的不会很大，上面已经拿150万贷款30年期作为例子。
希望对大家有帮助。
原文链接如下
第一年都是一样的，只是确定差值，要看第二年目前降息情况下，差值较大。
